por Fábio Tokars | abr 17, 2023 | Glossário de M&A
A forma como normalmente as operações da empresa vinham sendo conduzidas no período imediatamente anterior à operação (é normal indicar o prazo de 12 meses antes da operação). Esta referência é utilizada em muitas das declarações e garantias prestadas no contrato,...
por Fábio Tokars | abr 17, 2023 | Glossário de M&A
São fatos que não estão no controle das partes envolvidas, e que indicam a possibilidade de futura materialização de um ativo (contingência ativa) ou de uma perda (contingência passiva).
por Fábio Tokars | abr 17, 2023 | Glossário de M&A
Premissas da operação, declaradas nos instrumentos contratuais antes das cláusulas contratuais propriamente ditas. Não contêm obrigações, mas o reconhecimento das condições em que a operação foi realizada e das premissas adotadas pelas partes.
por Fábio Tokars | abr 17, 2023 | Glossário de M&A
No processo de avaliação de empresas, é usual buscar a comparação entre indicadores da empresa alvo e outras empresas comparáveis cujos dados comparáveis sejam públicos (como faturamento, patrimônio líquido, lucro e Ebitda). Esta comparação permite aferir a...
por Fábio Tokars | abr 17, 2023 | Glossário de M&A
Representantes das partes encarregados do tratamento de informações concorrencialmente sensíveis, em operações que potencialmente possam gerar risco concorrencial (sendo, portanto, passíveis de análise pelo CADE). Cabe ao clean team a análise prévia das informações a...
por Fábio Tokars | abr 17, 2023 | Glossário de M&A
Cash-in são as parcelas do preço de aquisição pagas à sociedade (normalmente por meio de aumentos de capital social). Cash-out são as parcelas do preço de aquisição pagas aos vendedores, gerando a estes um evento de liquidez.
